Afgørelse

Indsigelse om mangelfuld rådgivning i forbindelse med tegning af garantbeviser i Sparekassen Østjylland

Indledning

Denne sag vedrører, om Sparekassen Østjylland pådrog sig et erstatningsansvar for klagerens tab ved ikke at have givet tilstrækkelige oplysninger om risikoen forbundet med indskud af garantkapital.

Sagens omstændigheder

Klageren tegnede den 26. marts 2010 for 5.000 kr. garantkapital i Sparekassen Østjylland.

I forbindelse med tegningen underskrev klageren en "Kvittering for indbetalt garantikapital kr. 5.000,00", hvoraf fremgår:

"Ovennævnte er indtrådt som garant i Sparekassen Østjylland med tegning af garantkapital på 5.000,00

Tegningen sker i henhold til Sparekassen Østjyllands til enhver tid gældende vedtægter, som jeg har fået udleveret sammen med denne aftale.

Hæftelse

Garantkapital er ansvarlig kapital, som er efterstillet anden gæld i Sparekassen Østjylland. Kapitalen hæfter for Sparekassen Østjyllands forpligtelser. Tegnet garantkapital er risikovillig kapital og ikke dækket af nogen form for indskydergarantiordning.

…

Overdragelse

…

Ingen garant er forpligtet til at lade sin garantkapital indløse og ingen har krav herpå.

…

Rådgivning

Jeg bekræfter, at jeg i forbindelse med tegning af denne garantkapital har fået tilstrækkelig rådgivning, herunder om det hensigtsmæssige i at sprede mine risici.

Jeg bekræfter endelig at være klar over og indforstået med, at min tegning af garantkapital er risikovillig kapital, og at jeg i særlige tilfælde vil kunne komme til at miste min tegnede kapital.

…"

Med virkning fra den 27. december 2011 besluttede sparekassens bestyrelse at suspendere indløsning af garantkapital. Samtidig indførte sparekassen et midlertidigt stop for nytegning af garantkapital og etablerede en såkaldt garantbørs, hvor sparekassens garanter kunne sælge deres garantkapital i det omfang der var købere. I den forbindelse offentliggjorde sparekassen følgende meddelelse:

"På baggrund af nye EU-regler og gældende lovgivning har Sparekassen Østjylland med virkning fra den 27. december 2011 indført en ny procedure for indløsning og videresalg af garantbeviser – en såkaldt garantbørs.

Med indførelsen af en garantbørs ønsker vi at sikre, at sparekassen altid har et stabilt og tilfredsstillende kapitalgrundlag.

Finanstilsynet har for nylig udsendt nye retningslinjer for fastsættelse af landbrugskunders værdier. Der er tale om meget nedsatte vurderinger, hvilket giver behov for nye nedskrivninger i sparekassen, som beklageligvis vil påvirke vores resultat for 2011 negativt.

Vi betragter derfor indførelsen af en garantbørs som en ansvarlig handling med det formål at beskytte vores garanter, kunder og sparekassen.

…"

Sparekassen Østjylland indgik med virkning fra den 21. april 2012 - på baggrund af et tilsynsbesøg og et solvenskrav fra Finanstilsynet - en aftale med Finansiel Stabilitet om overdragelse af sparekassens aktiver og passiver til et nystiftet selskab ved navn Sparebank Østjylland af 2012. Sparekassen blev erklæret konkurs den 23. april 2012.

Af sparekassens interne produktbeskrivelse vedrørende garantbeviser fremgår følgende:

"…

-Aftale om tegning af garantkapital kan alene ske efter tilbud om forudgående rådgivning efter nedenstående fastsatte principper, og aftalen og den ydede rådgivning skal altid dokumenteres.

…

-Enhver rådgivningssituation tager udgangspunkt i, at garantbeviser er ansvarlig kapital, hvilket skal præciseres over for kunden. Herudover rådgives i henhold til de generelle god skik regler.

…"

Følgende fremgår af sparekassens vedtægter:

"…

3.2 Ingen garant er forpligtet til at lade garantkapitalen indløse helt eller delvist, og ingen har krav herpå. Sparekassen er kun berettiget til at indløse garantkapital, såfremt antallet af garanter ikke dermed bringes under 1.000, og såfremt garantkapitalen ikke bliver mindre end 1. mio. kr., og såfremt sparekassens basiskapital ikke bliver mindre end kapitalkravet i henhold til lov om finansiel virksomhed.

…"

Parternes påstande

Den 18. september 2012 har klageren indbragt sagen for Ankenævnet med påstand om, at FS Finans I (Sparebank Østjylland af 2012) skalbetale 5.000 kr.

FS Finans I (Sparebank Østjylland af 2012) har nedlagt påstand om frifindelse.

Parternes argumenter

Klageren har anført, at han ikke fik korrekte og fyldestgørende oplysninger om vilkårene for garanters hæftelse.

Han fik ikke mulighed for at læse kvittering og vedtægter igennem, inden han skrev under på garantbeviset. Han blev ikke gjort opmærksom på, at han i særlige tilfælde kunne miste den tegnede kapital.

Han blev heller ikke gjort opmærksom på, at sparekassen kunne indefryse hans indskud.

Sparekassen har ikke fulgt sin interne regel om, at enhver rådgivningssituation skal tage udgangspunkt i, at garantbeviserne er ansvarlig kapital, hvilket skal præciseres over for kunden.

Han har derfor krav på fuld tilbagebetaling af sit garantindskud.

FS Finans I A/S har anført, at klageren blev oplyst om de med investeringen forbundne risici i forbindelse med den individuelle og personlige rådgivning forud for tegningen af garantkapital. Det er dokumenteret med den fremlagte kvittering.

Det bestrides, at klageren i forbindelse med tegningen af garantkapital ikke fik mulighed for at gøre sig bekendt med indholdet af garantbeviset samt vedtægter. Klageren har også haft mulighed for at henvende sig til sparekassen med uddybende spørgsmål til de vilkår, der knyttede sig til tegningen. Klageren ses ikke at have efterspurgt en sådan rådgivning.

Der er derfor ikke i forhold til klageren handlet ansvarspådragende, og god skik reglerne er ikke blevet tilsidesat.

I tillæg til den individuelle rådgivning, har samtlige garanter i sparekassen modtaget medlemsblade og invitationer til årlige garantmøder, hvor blandt andet sparekassens økonomi blev gennemgået.

Garantkontoen har været adskilt fra kundens øvrige konti, og har klart fremstået som sådan.

Garantkapitalens karakter af ansvarlig kapital, som fortabes i tilfælde af pengeinstituttets konkurs, må anses for et almindeligt kendt forhold, herunder særligt efter konkursen i Løkken Sparekasse i februar 2009.

Hertil kommer, at garantkapitalen i sparekassen aldrig har været umiddelbar indløselig. Også forud for indførelsen af garantbørsen kunne garantkapital først komme til udbetaling efter en samtale med en rådgiver og efter en konkret godkendelse fra direktionen.

En række øvrige forhold taler også for, at klagerne burde have indset, at der ikke var tale om et almindeligt indskud, herunder særlige garantarrangementer, stemmeret til repræsentantskabet og særligt fordelagtige priser på en række af sparekassens produkter.

Ankenævnets bemærkninger

Indklagede har oplyst, at det var fast praksis i Sparekassen Østjylland, at der i forbindelse med tegning af garantkapital blev orienteret om, at investeringen havde karakter af ansvarlig indskudskapital. Ankenævnet finder, at dette bestyrkes af den fremlagte interne produktbeskrivelse.

I forbindelse med tegningen af garantkapital underskrev klageren en kvittering, hvor det blandt andet fremgår, at garantkapital hæfter for sparekassens forpligtelser, og at garantkapital er risikovillig kapital og ikke omfattet af indskydergarantiordning.

På baggrund af ovenstående finder Ankenævnet, at klageren vidste eller burde have vidst, at indeståendet på garantkontoen var ansvarlig kapital, som han risikerede at miste, hvis sparekassen fik økonomiske problemer.

Ankenævnet finder herefter ikke, at sparekassen har pådraget sig et erstatningsansvar i forbindelse med klagerens tegning af garantkapital.

Det bemærkes herved, at det forhold, at klageren ifølge det han har oplyst, ikke er gjort opmærksom på vedtægtsbestemmelsen vedrørende indløsning af garantikapital, ikke kan føre til et andet resultat.

Ankenævnets afgørelse

Klageren får ikke medhold i klagen.